DNV GL: Kostnadskuttene vil fortsette – men er i endring

Høy forsyning i 2015 har trykket ned oljeprisen, og tvunget bransjen til et år med refleksjon og omstilling. Kostnadseffektiviserende tiltak vil fortsette godt inn i 2016, men måten de vil bli iverksatt på ser ut til å endres. Det skriver DNV GL i sin siste rapport; A New Reality, som tar for seg utsiktene til olje- og gassindustrien i 2016.

Rapporten er basert på en global undersøkelse blant 921 fagfolk og ledere i den globale olje- og gassektoren, gjennomført av Longitude Research i oktober og november 2015, på vegne av DNV GL.

Kostnadspress på operatørene skyves nedover i forsyningskjeden, og påvirker alt fra antall ansatte til infrastrukturprosjekter.

Noen mener at man i det kommende året vil oppnå en balanse av tilbud og etterspørsel. I tillegg sier et lite mindretall av selskapene at de takler markedesnedgangen bedre enn andre, og er optimistiske om sine utsikter for det kommende året.

Usikkerhet

2016 begynte med den laveste oljeprisen på 12 år, økt spenning i Midtøsten og fortsatt usikkerhet over tilstanden i den kinesiske økonomien.

Les mer: Oljeprisen: Laveste siden 2003

Ifølge rapporten var meningene tydelig delt om olje- og gassforsyningene ville fortsette å øke raskere enn etterspørselen i 2016. Litt over halvparten av respondentene (55 prosent) sa at dette ville fortsette.

– Tilbudssiden av oljesektoren gir indikasjoner på at en endring er på vei, sier Eirik Wærness, Statoils sjeføkonom.

– Etterspørselsveksten er mye høyere enn det den var for 12 måneder siden. Imidlertid er det fortsatt umulig å forutsi hva som vil skje med prisene når etterspørselen er på nivå med forsyningene, sier han.

73 prosent av de spurte sa at de forberedte deres selskap for en langvarig periode med lave oljepriser, og mer enn fire av ti (42 prosent) mente at oljeprisen ikke ville øke i 2016.

– På bakgrunn av oljeprissituasjonen i 2015, er det en viss optimisme for en mulig oppgang i 2016, sier Dato’ Wee Yiaw Hin, konserndirektør og CEO for oppstrøm i Petronas.

Kostnadskutt

Bransjens prioritet i 2015 var kostnadskutt, og fokuset har gitt resultater. Nesten tre fjerdedeler (74 prosent) av de spurte sa at de enten hadde vært svært vellykket eller noe vellykket i å redusere kostnadene i sine virksomheter i fjor.

Men formen og omfanget av kostnadsreduksjoner varierer fra bedrift til bedrift, og avhenger av deres plass i verdikjeden, operatørprosjekter og ordrebøker, omfanget og dybden av kortsiktige investeringer, og geografisk plassering.

– Bedriftene på slutten av store investeringssykluser for eksempel, vil finne det vanskeligere å kutte kostnader enn de med litt mer frie tøyler, sier Wærness.

Undersøkelsen viser at kostnadseffektiviserende tiltak vil fortsette godt inn i 2016. Nesten ni av ti respondenter (88 prosent) sa at kostnadsreduksjoner vil være en topp eller høy prioritet for dem i 2016. Dette er en økning fra 85 prosent fra i fjor.

Men måten kostnadskutt vil bli implementert på ser ut til å endres i 2016.

Et område med økende trykk er i forsyningskjeden, der kostnadene for utstyr, tjenester og forsyninger har falt betydelig de siste årene. Av de gjennomsnittlige 20-30 prosentene kostnadsreduksjoner operatørene er på utkikk etter på prosjekter i dagens miljø, er det anslått at et gjennomsnitt på 10-15 prosent av dette vil komme fra besparelser i forsyningskjeden.

– Som alle andre, har vi tatt en svært nær titt på vår kostnadsbase, sier Kristin Færøvik, administrerende direktør i Lundin Norway.

– For oss har en stor del av dette handlet om å få det beste tilbudet fra våre leverandører, sier hun.

Færøvik forklarer at Lundin Norway har brukt 2015 til å gå gjennom hele sin database over tjenesteleverandører og forhandlet priser, som har satt selskapet godt opp for 2016.

– Det har tatt litt lengre tid for noen av de større bedriftene å komme der vi trengte dem – det
tok tid for dem å komme rundt til virkeligheten av dagens situasjon, og det tok dem også lengre tid å flytte på grunn av sin størrelse, men jeg tror nå at alle er på samme side, og innser at dette handler om relasjonsbygging, sier hun.

Ifølge rapporten vil dette kostnadspresset fortsette inn i 2016. Over en fjerdedel (27 prosent) av respondentene sa at de ville legge press på forsyningskjeden for å redusere kostnadene i år.

Denne strategien var den tredje mest populære kostnadskuttstrategien i årets undersøkelsen, men det totale antall respondenter som bruker denne tilnærming har falt, ned fra 31 prosent i 2015.

Dette er ikke bare en tilnærming som operatører tar med serviceselskaper, men også en som serviceselskaper tar lenger ned i kjeden. Nesten en tredjedel av operatører i årets undersøkelse (32 prosent) sa de ville legge press på sine forsyningskjeder, og 25 prosent av serviceselskaper og 29 prosent av andre virksomheter i forsyningskjeden, sa at også de ville sette press på deres.